中国基金报记者 张燕北
在科技日新月异的今天，数字化金融服务正以前所未有的速度改变着财富管理行业的面貌。9月25日，在中国基金报主办的“2024中国机构投资者论坛暨中国基金报十周年庆”上，蚂蚁财富事业群副总裁郑艳兰发表题为《数字化金融服务 助力财富管理高质量发展》的演讲，深入探讨了金融科技如何赋能财富管理行业的高质量发展，并分享了作为头部第三方财富平台的蚂蚁基金在这一领域的探索和实践。
财富管理普惠度提升
优化投资者收益体验是重点和难点
郑艳兰指出，在财富管理普惠度不断提升的大背景下，如何进一步提升投资者的体验，依然是整个财富管理行业面临的最大痛点和难点。
她说，十年前，随着移动互联网的蓬勃发展，金融交易逐渐搬到线上，余额宝等产品的诞生正是这一趋势的典型代表。如今，绝大多数零售投资者的基金和股票交易都在线上完成。目前，财富管理行业已经从金融交易的线上化逐步迈向金融服务的数字化，随着AI大模型时代的到来，金融服务可得性将更高。
郑艳兰同时指出，尽管财富管理的普惠度在不断提升，行业最大的难点和痛点依然是投资者的收益体验问题。
她说：“根据业界通行的认知，蚂蚁基金将投资者收益拆解为选品带来的阿尔法、配置带来的贝塔和用户持有行为影响的X，这三个因素构成了理财的黄金三角，对应投资者在理财上的三个终极问题：买什么？买多少？买了以后怎么办？”
根据平台数据，阿尔法、贝塔和X对收益的贡献分别为10%、40%和50%。基于此，郑艳兰指出，贝塔下行时，单纯挑选好产品并不能完全解决问题，而健康的理财行为可以显著提升投资体验。整体而言，配置和用户行为是影响收益的主要因素。
基于“配选持”三角理念
搭建数字化服务矩阵
郑艳兰分享称，蚂蚁基金致力于围绕配置、选品和持有的“理财三角”搭建数字化服务的矩阵，以探索解决财富管理行业难点和痛点的有效途径。
在配置服务方面，郑艳兰表示，传统的配置服务主要在线下进行，理财经理与客户面对面交流后生成PDF并交给用户。这一过程虽然直观且反馈及时，但存在服务门槛高、无法全天候提供服务以及策略建议、后续追踪困难等问题。
为满足用户需求，蚂蚁基金去年下半年与6所高校合作推出“三笔钱”配置服务，这三笔钱分别是：攒一笔，用于灵活取用的短期流动性资金；留一笔，作为家庭未来基本生活保障；投一笔，用于实现资金的增值，即狭义上的“钱生钱”。
在选品服务方面，蚂蚁基金去年下半年对蚂蚁理财金选进行了整体框架的升级，纳入了更多工具类产品和高性价比的金选指数。今年上半年，蚂蚁基金还与80多家基金公司合作推出了“值得投”栏目。自上线以来，该栏目的研判胜率超过80%，跟随“值得投”投资的用户赚钱概率达到73%。
据郑艳兰介绍，在稳健型赛道下，蚂蚁基金设立了“求赚”和“求稳”两个方向。“求赚”的是“蚂蚁理财金选”专区，选择了业绩基准较好、回撤可控的高性价比产品，用户持有感受较好。对于追求更高稳健性的用户，蚂蚁基金去年底推出了“追求正收益”产品专区，主打正收益且风险较低。
在用户行为方面，蚂蚁基金希望通过投教和陪伴，影响投资者的持有期限和投资行为。郑艳兰强调，投教不应仅仅是简单粗暴地向用户展示视频，而应渗透到用户理财行为的方方面面。为此，蚂蚁理财社区提供了多种形式的投教和陪伴，包括话题讨论、图集展示、短视频等。数据显示，这些内容有效地推动用户理财行为朝更健康的方向发展。
