中国基金报记者 李树超
2022年11月4日，人力资源社会保障部、财政部等五部门联合发布《个人养老金实施办法》。同年11月，多家公募成立个人养老金专属份额Y份额，当年共计有132只养老目标基金进入个人养老金基金名录，开启了服务个人养老金投资管理的新时代。
自2022年11月启动以来，个人养老金制度取得了积极成效：参与人数增加、金融产品不断丰富、养老观念深入人心，为第三支柱的发展打下了坚实基础。
业内人士表示，个人养老金制度对个人、金融行业和资本市场有积极影响，为参与者提供了税收优惠、增加了养老积累，促进了养老金融产品的多样化发展，为资本市场注入了新的中长期资金。公募基金对个人养老金制度的普及和发展作出了积极贡献。
先行工作取得积极成效
自2022年11月启动至今，个人养老金制度获得了长足发展，先行工作取得了积极成效。
建信基金FOF投资负责人姜华说，一是参与人数整体呈上升趋势；二是可选金融产品不断丰富，不断扩展养老储蓄、养老理财、商业养老保险、养老目标基金等入围名录；三是养老观念更加深入人心，越来越多的老百姓开始意识到养老“三支柱”体系的重要性，并积极主动参与个人养老金。
根据人社部最新数据，截至2024年6月，已有超过6000万人开通了个人养老金账户。产品供给不断丰富，个人养老金专项产品有762款，其中，储蓄产品465款，基金产品192款，保险产品82款，理财产品23款，为参与者提供了更多元化的投资选择。
个人养老金制度对不同年龄段人群的吸引力有差异。31岁至40岁的中高收入人群是个人养老金账户开户、缴费和购买产品的主力军，吸引他们最主要的原因是“提前为退休养老做准备”和“抵税”。
交银基金养老金融发展部总经理刘喜勤分析，首先，对个人来说，个人养老金有利于参加人在基本养老保险之上再增加一份积累，不仅可以让老年生活更有保障，也有助于培养起良好的养老投资习惯。其次，从金融角度看，个人养老金制度的推出为金融行业服务好国家养老保险体系建设、做好养老金融大文章创造了重要的历史机遇，更好满足人民群众多样化的养老财富管理需求。最后，对资本市场而言，个人养老金采用市场化投资运作，为资本市场注入中长期资金和“耐心资本”，进一步发挥养老金作为资本市场“稳定器”和“压舱石”的积极作用。
博时基金多元资产管理一部基金经理于文婷认为，个人养老金的管理践行长期投资理念，可以为资本市场带来相对长期的资金，促进资本市场健康发展。国内投资者也可以通过个人养老金的长期投资提高对金融产品的认知，将长期投资的方法融入投资实践，这对金融市场长期稳定发展具有重要的意义。
济安金信基金评价中心主任王铁牛表示，个人养老金制度提升了第三支柱养老金在社会公众中的认知，促进了养老金融产品的多样化发展，同时，引入了一定数量的长期资金和稳定资金，为构建多层次的资本市场起到推动作用。
姜华表示，对个人来说，个人养老金为参与人群提供了税收优惠相关机制，鼓励更多人进行长期养老规划。对金融机构来说，个人养老金进一步延拓了客户基础，并持续推动产品创新、努力提升市场竞争力。对资本市场来说，个人养老金带来了更加稳定的长期资金。
做好养老金融大文章
为第三支柱发展作出积极贡献
Wind最新数据显示，全市场共有199只个人养老金基金，今年三季度末管理规模为73.44亿元。
受访机构及人士表示，在个人养老金领域，公募基金行业布局早、投入大，为个人养老金制度以及第三支柱的整体发展作出了积极贡献。
北京一家大型基金公司表示，在个人养老金业务方面，公募基金积极参与，个人养老金业务试点之初便纷纷增设个人养老金投资基金专属Y类基金份额，不断拓展新渠道，费率最低“0折”优惠，开展形式多元、覆盖线上线下的养老投教活动。未来，还会不断完善产品线，加大力度研究与客户养老投资需求相匹配的养老产品、投资与服务机制，做好养老金融大文章，持续为投资者创造更多价值。
刘喜勤表示，一方面，自2018年起，各公募机构就开始积极发行养老目标基金产品，截至2024年9月底，全市场共推出了270款养老目标基金产品，其中有199款纳入了个人养老金基金名录，这为个人养老金参加人提供了丰富的养老投资选择。
另一方面，公募基金行业长期致力于养老投教宣传，特别是在中国基金业协会的牵头组织下，连续多年开展“一司一省一高校”暨“基金行业话养老”投教专项活动，通过线上线下相结合的方式持续宣传个人养老金政策、个人养老金基金产品以及养老投资知识，助力投资者形成良好的养老投资理念，对个人养老金的普及推广起到了积极作用。
