8月15日，五矿信托联合清华大学五道口金融学院资产管理研究中心正式发布《高净值人群投资行为报告》。
发布会以“理性决策 科学配置”为主题，引导投资人关注科学资产配置对穿越周期和市场波动的意义，克服非理性行为偏差对财富效应的弱化，并呼吁财富机构识别不同类型投资人的差异化特征，从而为其制定科学精准的服务方案，实现超越市场的收益。
据了解，此次五矿信托联合清华大学五道口金融学院，从数据分析到报告修订完成历时9个月，累计调研8808个样本，展示了行业转型期间高净值人群投资趋势和变化规律。
五矿信托党委副书记、总经理王卓表示，探讨投资行为对财富管理的影响，既有学术研究价值，又具实践指导意义，启发行业耕耘者进行深度思考，也为客户提供了科学投资的视角，共同推动行业健康、可持续的高质量发展。随着国家金融改革步伐的坚定迈进，坚守合规底线、稳健经营的企业，一定会迎来更好的发展机遇。金融机构也只有充分的提供优质金融服务，充分利他，才能达成自我价值的实现”
五矿信托财富管理中心总经理何飞分享了发起此项课题的初心。他表示，“客户在投资链条中，会经历诸多信息不对称。了解投资的底层逻辑，能引导我们打开信息与认知盲盒，提高投资胜率。而帮助投资者提高认知，实现超越周期的收益，这是我们提供服务的起点，也是服务的终点。”。
随着市场经济环境的变化，以及《资管新规》的实施，市场非标转标业务占比显著提升，投资者财富管理需求也发生了重大变化，同时带来了财富管理行业的深度调整与转型。
在此背景下，报告针对趋势性交易、过度交易、投资分散不足、处置效应以及对波动的反应5种典型行为进行剖析，验证了投资者应理性决策和科学配置，而对理性决策的理解有时会违反常识，需要加以鉴别和认知。
此外，从高净值投资者行为趋势中不难发现，当前驱动投资者交易的因素更加多元。企业财富的不断增长、养老金的资金缺口、对单一资产的过度依赖、财富代际转移等场景下，投资者对金融服务的功能性要求也在提高。
对财富管理机构而言，对高净值投资者行为理解越深刻，其提供的产品和服务也将更精准，更定制化，可以更好地满足不同类型投资者的多场景需求。这也预示着财富管理服务需要科学的资产配置体系来支撑，以客户需求为驱动的财富机构将成为市场主流。
